Мартин - молодой крестьянин - страстный карточный игрок. Удача и опят делают его таким отважным, что он готов сразиться с самим Дьяволом. Хозяин преисподней принимает вызов и проигрывает. Он провоцирует Мартина на еще один поединок, но уже на своей территории в аду. Дорогу в преисподнюю молодому человеку указывают дочери Дьявола - коварная жестокая Серая Тень, и прекрасная добрая Бланкафлор.
Обе девушки влюбляются в Мартина, но именно Бланкафлор помогает ему пройти через все испытания и вернуться на землю. Обуреваемая жаждой мести к сестре-сопернице Серая Тень, и разгневанный дерзким предательством Дьявол готовы с помощью колдовства помешать их счастью. Но всепобеждающая любовь рассеивает чары.
